"Zwei Staatsfeinde und ihre…". קריקטורה אנטישמית המציגה ציור דו משמעי של שני אנשים משוחחים. כאשר הופכים את הדף על ראשו נראית קריקטורה אנטישמית של שני יהודים טיפוסיים. כיתוב בגרמנית: "לכל מדינה יש אויבים אשר ידועים לכל, אך גרועים מהם הם האויבים הסמויים. סובבו את הדף וגלו שניים מהם".
27X20.5 ס"מ. מצב טוב. סימני קיפול. קרעים קלים בסימני הקיפול.